刊發(fā)于總2028期《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》[保險(xiǎn)]版 0條評(píng)論 被次查看收藏

內(nèi)地客赴港買(mǎi)保險(xiǎn)又創(chuàng)新高。《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者獲得的相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，今年1～6月，內(nèi)地消費(fèi)者在香港購(gòu)買(mǎi)的投連險(xiǎn)新單躉交保費(fèi)達(dá)16億港元，同比增長(zhǎng)136%。

隨著內(nèi)地保險(xiǎn)業(yè)投資領(lǐng)域不斷拓寬以及費(fèi)率市場(chǎng)化推進(jìn)等，這些利好因素能否吸引內(nèi)地客投保資金的回流？多位保險(xiǎn)業(yè)界高管表示，短期內(nèi)扭轉(zhuǎn)不了內(nèi)地客赴港買(mǎi)保險(xiǎn)的趨勢(shì)，尤其是投連險(xiǎn)。

購(gòu)買(mǎi)香港投連險(xiǎn)持續(xù)升溫

根據(jù)香港保險(xiǎn)監(jiān)理會(huì)的數(shù)據(jù)，今年上半年，內(nèi)地客在香港購(gòu)買(mǎi)的保險(xiǎn)依然以投連險(xiǎn)、人壽及年金為主，其中人壽及年金在1～6月的新單保費(fèi)為33億港元，同比增長(zhǎng)22%；而投連險(xiǎn)則延續(xù)了一季度的瘋狂增長(zhǎng)，實(shí)現(xiàn)新單保費(fèi)26億港元，其中投連險(xiǎn)新單的躉交保費(fèi)為16億元，同比增長(zhǎng)136%。2013年上半年，內(nèi)地消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)香港保險(xiǎn)新單總保費(fèi)將近60億港元，同比增長(zhǎng)了39.5%。

相比內(nèi)地保險(xiǎn)業(yè)，香港保險(xiǎn)業(yè)更為成熟，這是消費(fèi)者選擇香港的原因?！跋愀郾ｋU(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，傭金低，客戶(hù)的成本相對(duì)??；在高度市場(chǎng)化的地方監(jiān)管更為完善，因此客戶(hù)資金更安全；且投資渠道多，收益率相對(duì)更高。成本小、資金安全、收益高，這就是消費(fèi)者在港買(mǎi)保險(xiǎn)尤其是投連險(xiǎn)的原因?！鄙虾Ｄ硥垭U(xiǎn)公司高管認(rèn)為。

深圳一家第三方理財(cái)經(jīng)理方書(shū)曾告訴記者：“根據(jù)對(duì)過(guò)往多年選擇的投資標(biāo)的物進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，香港保險(xiǎn)產(chǎn)品的年化投資收益可達(dá)15%?！倍愀垡患冶ｋU(xiǎn)公司理財(cái)顧問(wèn)則認(rèn)為投連險(xiǎn)的年化收益在8%～10%，但無(wú)論如何，都高于內(nèi)地保險(xiǎn)產(chǎn)品的年化收益。

回顧內(nèi)地投連險(xiǎn)今年以來(lái)的成績(jī)，2013年1至8月，內(nèi)地保險(xiǎn)公司投連險(xiǎn)賬戶(hù)總體平均回報(bào)率分別為2.94%、0.99%、-1.37%、-0.47%、5.84%、-5.20%、1.37%和1.57%，遠(yuǎn)低于香港投連險(xiǎn)收益。

“內(nèi)地消費(fèi)者在香港購(gòu)買(mǎi)投連險(xiǎn)增多，說(shuō)到底還是老百姓的投資需求得不到滿(mǎn)足。購(gòu)買(mǎi)房產(chǎn)受限制、股市不安全、黃金跌跌不休，消費(fèi)者缺乏財(cái)產(chǎn)保值增值的渠道。”深圳一家保險(xiǎn)公司高管表示。

該高管透露，香港保險(xiǎn)密度相當(dāng)高，位列亞洲第二，僅次于日本。如此高的保險(xiǎn)密度，在香港開(kāi)拓新客戶(hù)很難，因此內(nèi)地客也成了香港保險(xiǎn)市場(chǎng)的新寵。盡管香港保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人不被允許在內(nèi)地銷(xiāo)售保險(xiǎn)，但多家第三方理財(cái)公司在對(duì)客戶(hù)的介紹中，熱衷于加強(qiáng)香港是“自由港”、投資自由的概念。

新費(fèi)率、投資新政短期難使內(nèi)地客回流

目前，內(nèi)地保險(xiǎn)業(yè)正在實(shí)施積極的改革政策。2012年6月，保監(jiān)會(huì)推出13項(xiàng)改革新政，拓寬保險(xiǎn)資金管理范圍和投資渠道；2013年8月，保監(jiān)會(huì)宣布啟動(dòng)壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化，定價(jià)權(quán)交給保險(xiǎn)公司和市場(chǎng)，將不再執(zhí)行2.5%的上限限制。

得益于投資渠道放開(kāi)，2013年上半年，四大上市保險(xiǎn)公司利潤(rùn)率回升、投資收益增加。數(shù)據(jù)顯示，國(guó)壽、平安、太保、新華分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)161.98億元、179.1億元、54.64億元和21.87億元，分別同比增長(zhǎng)68.1%、28.3%、107%和14.9%。

投資收益方面，今年1～6月，國(guó)壽總投資收益率從去年同期的2.83%提升到4.96%；太?？偼顿Y收益率從去年同期的3.9%提升到4.8%；平安年化總投資收益率由去年同期的3.7%上升至4.9%；新華保險(xiǎn)年化總投資收益率由3.5%提升至4.3%。

壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革也在進(jìn)行中，建信人壽推出了新利率產(chǎn)品，建信人壽總裁趙富高表示，新產(chǎn)品比按原有預(yù)定利率設(shè)計(jì)的同類(lèi)型產(chǎn)品保費(fèi)降低了7%～26%。據(jù)悉，農(nóng)銀人壽、中英人壽兩家也推出了新費(fèi)率產(chǎn)品。

上海一位壽險(xiǎn)公司高管告訴記者：“各大公司都在應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化，這對(duì)大公司是個(gè)挑戰(zhàn)，因?yàn)楝F(xiàn)有客戶(hù)存量太大；小公司客戶(hù)存量相對(duì)小，反應(yīng)更快速。但沒(méi)有公司敢漠視這個(gè)政策。”但新費(fèi)率產(chǎn)品、投資渠道放開(kāi)能否引來(lái)內(nèi)地消費(fèi)者的回流？

對(duì)此，多位壽險(xiǎn)公司中高層表示，短期內(nèi)扭轉(zhuǎn)不了內(nèi)地客赴港買(mǎi)保險(xiǎn)的趨勢(shì)，尤其是投連險(xiǎn)。

“目前費(fèi)率市場(chǎng)化方面，保險(xiǎn)公司主要考慮能不能激活傳統(tǒng)的保障型產(chǎn)品，純保障型產(chǎn)品占內(nèi)地保險(xiǎn)市場(chǎng)總保費(fèi)10%；而大量的投連、萬(wàn)能等理財(cái)型產(chǎn)品，由于采取分紅的形式，早已變相實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化，因此費(fèi)率市場(chǎng)化對(duì)理財(cái)產(chǎn)品提高競(jìng)爭(zhēng)力影響很小，香港投連險(xiǎn)還將繼續(xù)保持優(yōu)勢(shì)。”北京一家壽險(xiǎn)公司高管認(rèn)為，費(fèi)率市場(chǎng)化改革對(duì)內(nèi)地投連險(xiǎn)作用不大。

此外，香港保險(xiǎn)業(yè)和內(nèi)地保險(xiǎn)業(yè)在信息共享上的差異，同樣導(dǎo)致內(nèi)地保費(fèi)虛高?！跋愀郾ｋU(xiǎn)業(yè)信息共享，騙保難度比較大。而內(nèi)地的信息系統(tǒng)還沒(méi)有搭建起來(lái)，客戶(hù)信息僅憑投保時(shí)客戶(hù)告知，難免出現(xiàn)隱瞞情況。因此保險(xiǎn)公司將風(fēng)險(xiǎn)成本計(jì)入保費(fèi)，導(dǎo)致保費(fèi)虛高，競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng)?！鄙鲜霰本垭U(xiǎn)高管表示，“但香港同樣拿不到內(nèi)地客戶(hù)的數(shù)據(jù)，因此內(nèi)地客在香港騙保很容易?！?/p>

“內(nèi)地保險(xiǎn)業(yè)和香港的差距是系統(tǒng)性的問(wèn)題，在香港買(mǎi)保險(xiǎn)，收益高、成本低、資金安全，這些優(yōu)勢(shì)是內(nèi)地?zé)o法比擬的，短期內(nèi)無(wú)法改變內(nèi)地客對(duì)香港保險(xiǎn)的偏愛(ài)?！鄙鲜錾虾垭U(xiǎn)公司高管總結(jié)道。