短短兩個月的時間，傳統(tǒng)險3.5%的預(yù)定利率新高又被刷新。

昨日（10月15日），平安人壽在北京正式宣布，推出預(yù)定利率為4％的保險產(chǎn)品——平安福健康保障計(jì)劃（以下簡稱平安福），目標(biāo)瞄準(zhǔn)中高端客戶市場。這也是今年8月壽險費(fèi)率市場化改革以來，第一款預(yù)定利率突破3.5％的傳統(tǒng)險產(chǎn)品。

“可以說，直到現(xiàn)在，價格戰(zhàn)才正式打起來了?！睒I(yè)內(nèi)人士表示，平安人壽的加入以及首款突破3.5％產(chǎn)品的出現(xiàn)，標(biāo)志著保險費(fèi)率市場化改革的戰(zhàn)火正式點(diǎn)燃。

平安首破審批制限制/

10月15日，平安人壽在北京宣布，其新開發(fā)產(chǎn)品平安福正式投入市場，預(yù)定利率為4%。平安人壽董事長丁當(dāng)在發(fā)布會致辭中表示，平安福上市，意味著保險機(jī)構(gòu)今后在與其他金融類機(jī)構(gòu)的競爭中，將獲得更多產(chǎn)品定價優(yōu)勢；在覆蓋客戶多元化的保障與理財需求方面，保險企業(yè)將擁有更富彈性的定價策略，從而開發(fā)出更豐富多樣、有針對性的保險產(chǎn)品，對消費(fèi)者是一個利好與福音。平安人壽總經(jīng)理柳志堅(jiān)透露，這是保監(jiān)會放開傳統(tǒng)險2.5%的預(yù)定利率管制之后，第一個獲得保監(jiān)會批準(zhǔn)的4%水平的傳統(tǒng)險產(chǎn)品。

保險業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，到現(xiàn)在傳統(tǒng)險的價格戰(zhàn)才算正式打起來了?；仡櫞溯唹垭U費(fèi)率市場化改革，8月5日保監(jiān)會宣布啟動人身保險費(fèi)率市場化改革之后，率先放開了普通型人身保險產(chǎn)品預(yù)定利率2.5%的限制，允許保險公司根據(jù)自身情況來確定普通型人身保險的預(yù)定利率，對于高于3.5%水平的傳統(tǒng)險保監(jiān)會采取審批制，3.5%以下的則采取備案制。

此后，第一批保險公司包括建信人壽、農(nóng)銀人壽、中英人壽等紛紛推出新的傳統(tǒng)險產(chǎn)品，將新的傳統(tǒng)險的預(yù)定利率設(shè)定為3.5%。9月份，新華保險（601336，SH）開始向市場推出惠福寶兩全保險產(chǎn)品跟進(jìn)費(fèi)率改革，成為上市保險企業(yè)中第一家加入新品大戰(zhàn)的大公司。

事實(shí)上，到平安推出新產(chǎn)品前，新的傳統(tǒng)險產(chǎn)品都沒有突破3.5%，因?yàn)楦鶕?jù)保監(jiān)會此前的規(guī)定，傳統(tǒng)險產(chǎn)品只有預(yù)定利率高于3.5%時才實(shí)行審批制。

新產(chǎn)品按新標(biāo)準(zhǔn)設(shè)計(jì)/

據(jù)了解，此次平安人壽推出的平安福健康保障計(jì)劃是一款普通型人身保險組合，專為中高收入人士設(shè)計(jì)，由平安福終身壽險、平安附加平安福提前給付重大疾病保險等產(chǎn)品組成，涵蓋身故、30種重大疾病、普通意外、公共交通意外、自駕車駕乘意外等責(zé)任。

據(jù)了解，該產(chǎn)品的預(yù)定利率為4%，與此前預(yù)定利率3.5%的水平的傳統(tǒng)險已經(jīng)有很大的突破，此外，據(jù)柳志堅(jiān)介紹，該產(chǎn)品在意外險方面也參照了中國保險行業(yè)協(xié)會最新的意外傷殘?jiān)u定標(biāo)準(zhǔn)，即意外傷殘的條目由此前的7級34項(xiàng)擴(kuò)大到了10級281項(xiàng)殘情條目。

丁當(dāng)認(rèn)為，“此次保監(jiān)會推出的費(fèi)率市場改革，不是簡單地產(chǎn)品降價，而是推出了一個新的市場定價機(jī)制，整個行業(yè)也從此開始進(jìn)入了一個市場定價的機(jī)制，過去我們老講企業(yè)經(jīng)營自主化，但是如果一個企業(yè)對自己產(chǎn)品自由定價的自由都沒有，對企業(yè)的經(jīng)營自主化肯定是打折扣的。中國的市場化也是從20年、30年前的價格體系放開作為一個起步，市場化的定價機(jī)制有助于保險企業(yè)能夠更充分地進(jìn)行自主經(jīng)營，也有助于整個市場競爭更充分化，也有助于老百姓能享受到競爭帶來的實(shí)惠。但是帶來另一種挑戰(zhàn)是保險公司自身的管理，如果保險公司的管理水平一般，卻拼命地拿價格來競爭的話，那將是走了一條非常危險的路，所以費(fèi)率市場化對保險公司來說將是挑戰(zhàn)和機(jī)遇并存。”

爭論：預(yù)定利率越高越好？/

事實(shí)上，傳統(tǒng)險產(chǎn)品的預(yù)定利率由2.5%提到3.5%之后，最為直觀的表現(xiàn)是降價。如8月份農(nóng)銀人壽在推出預(yù)定利率3.5%的新產(chǎn)品后，以20年交費(fèi)的產(chǎn)品為例，農(nóng)銀人壽的新產(chǎn)品較原產(chǎn)品保費(fèi)平均降幅在15%~20%左右?？偛吭诤系募槿藟墼?月1日推出了新費(fèi)率政策下的新產(chǎn)品吉美人生B款，與同類產(chǎn)品相比，其保費(fèi)下降幅度達(dá)7%~26%。

在平安人壽跟進(jìn)此輪費(fèi)率市場化之前，各家保險公司推出的新傳統(tǒng)險產(chǎn)品的定價利率都沒有突破3.5%的紅線。對此，平安人壽方面也表示，預(yù)定利率為4%的平安福與過去的傳統(tǒng)壽險產(chǎn)品相比，相同保費(fèi)，其保額更高，將為消費(fèi)者帶來更多的保障和實(shí)惠。但是平安人壽并沒有說明其比同類產(chǎn)品保費(fèi)具體的下降幅度。

對消費(fèi)者來說，接下來面臨一個很現(xiàn)實(shí)的問題是：在新的傳統(tǒng)險產(chǎn)品中，定價利率4%的產(chǎn)品是否一定比3.5%水平要好？

對此，柳志堅(jiān)在與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者交流時表示，如果產(chǎn)品其他方面一模一樣，僅有預(yù)定利率4%和預(yù)定利率3.5%區(qū)別的話，那么4%的產(chǎn)品費(fèi)率更有優(yōu)勢。他坦言，客戶購買保險時不應(yīng)該單單看這個產(chǎn)品的價格，還包括其他的一些方面，如服務(wù)、理賠等，所以不能簡單地來比較這個問題。

某險企陳先生在與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者交流時坦言，像傳統(tǒng)的健康險（重疾險）產(chǎn)品其定價主要考慮三個因素：定價利率、費(fèi)用率和死亡率（重大疾病發(fā)生率），保險公司在開發(fā)保險產(chǎn)品時主要考慮這三方面的因素，有時定價利率調(diào)高了，但其公司也可能會把費(fèi)用率調(diào)高，在費(fèi)用率方面只要沒有超過保監(jiān)會規(guī)定的限額就沒有問題。他坦言，傳統(tǒng)險4%的定價利率不一定會比3.5%水平的好，定價利率只是其中的一個指標(biāo)，因?yàn)楸ｋU公司在開發(fā)產(chǎn)品的時候可以調(diào)整的因素有幾個。

對于平安人壽未來會否有更高預(yù)定利率的產(chǎn)品推出，柳志堅(jiān)在與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者交流時坦言，或許在以后有的保險公司新的傳統(tǒng)險產(chǎn)品的預(yù)定利率還會更高，但也不會太高，比如到5%、6%的水平會很困難，但是像4%~4.5%之間的預(yù)定利率還是有可能會有的。