新加坡當(dāng)月A50期指未平倉(cāng)合約值超內(nèi)地滬指300期指

A50指數(shù)和滬深300指數(shù)前10大持股多為金融股

鳳凰財(cái)經(jīng)綜合訊 7月16日消息，據(jù)香港經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)報(bào)道，A股期指將于明天(周五)結(jié)算，大戶在場(chǎng)外不肯收收，新加坡交易所內(nèi)，賭A股升跌的期指激戰(zhàn)愈演愈烈。可于全球買(mǎi)賣(mài)的新加坡交易的富時(shí)中國(guó)A50期貨，未平倉(cāng)合約值達(dá)405億元人民幣，是連續(xù)5個(gè)月在結(jié)算前，超越內(nèi)地的滬深300股指期貨主力合約價(jià)值。投資界認(rèn)為，由于此次以做空主導(dǎo)，首次凸顯以海外戰(zhàn)場(chǎng)牽制內(nèi)地股市走勢(shì)。

新加坡交易所回復(fù)經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)查詢時(shí)指，客戶主要利用A50期貨作風(fēng)險(xiǎn)管理，認(rèn)為近月期貨成交急增，主要由于A股市場(chǎng)交投活躍，令風(fēng)險(xiǎn)管理需求增加。

新交所指出，A50期貨未平倉(cāng)合約數(shù)目在于過(guò)去數(shù)月大致平穩(wěn)，反映客戶以風(fēng)險(xiǎn)管理、長(zhǎng)線操作為主。自3月起，A50期貨未平倉(cāng)合約平均維持逾50萬(wàn)張，5月平均更達(dá)60余萬(wàn)張，較去年初時(shí)高出近一倍。

受新加坡金管局監(jiān)管專注市場(chǎng)安全

被問(wèn)及內(nèi)地曾否就跨境市場(chǎng)操縱向其作相關(guān)查詢，新交所就強(qiáng)調(diào)，他們受新加坡金管局高水平監(jiān)管，一直達(dá)到歐美以至全亞洲的監(jiān)管要求，也專注于市場(chǎng)安全、正常運(yùn)作。

與此同時(shí)，A50期權(quán)殺入美國(guó)，在紐約上市的富時(shí)中國(guó)A50指數(shù)ETF，經(jīng)證監(jiān)部門(mén)批準(zhǔn)在NYSE Amex Options平臺(tái)掛牌，昨成交約10張。

A50ETF期權(quán)獲準(zhǔn)在美國(guó)掛牌

有中資券商策略師指，買(mǎi)賣(mài)新加坡A50期貨主要是機(jī)構(gòu)投資者，“外面未平倉(cāng)數(shù)量大，難講是否中資或外資，總之是機(jī)構(gòu)大戶”。他指自6月底已見(jiàn)大成交，不排除是投機(jī)盤(pán)，“新加坡A50期貨大量未平倉(cāng)盤(pán)出現(xiàn)，而大市下跌，反映是投機(jī)沽盤(pán)出現(xiàn)”。但他指出，期指炒家通常是兩邊操作，例如先沽期指及借貨拋空，令股市下跌，再逐步買(mǎi)回現(xiàn)貨，然后平倉(cāng)鎖定利潤(rùn)，股市反彈亦無(wú)損失，而且可沽現(xiàn)貨套利，但內(nèi)地現(xiàn)貨市場(chǎng)亦因此會(huì)受到波動(dòng)。

香港多間券商均有新加坡A50期貨買(mǎi)賣(mài)，京華山一研究部主管彭偉新指，A50期貨的投資者多以炒作為主，從A股近期巨大波幅獲利，相信只作沽空對(duì)賭的只占少數(shù)。因?yàn)锳50期貨追蹤富時(shí)A50指數(shù)，當(dāng)中的成分股皆為重磅股，不認(rèn)為投資者的“持股量多得能推動(dòng)股市升跌”，若以沽空A50對(duì)賭很可能得不償失。據(jù)資料顯示，內(nèi)地滬深300股指期貨主力合約在結(jié)算前，普遍維持200億至300億元人民幣水平，但新加坡A50期貨合約同期則成交大增，維持400億至500億元人民幣水平，變相使得即月主戰(zhàn)場(chǎng)由海外期貨市場(chǎng)主導(dǎo)。

新加坡A50期指成交大增