目前北方山東、中原河南等省份大旱，成為市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)，主力挖掘了一些抗旱概念股，如利歐股份、新疆天業(yè)、國統(tǒng)股份等表現(xiàn)較為活躍。筆者認(rèn)為，抗旱題材有望成為下一階段市場(chǎng)炒作的熱點(diǎn)之一，投資者可從水利灌溉、農(nóng)產(chǎn)品減產(chǎn)，以及災(zāi)后建設(shè)等方面捕捉“旱災(zāi)”下的投資機(jī)會(huì)。

我國河南、山東等糧食主產(chǎn)區(qū)發(fā)生了持續(xù)的干旱。為此，國務(wù)院部署抗旱總動(dòng)員，急撥4億元資金。市場(chǎng)預(yù)期抗旱救災(zāi)的4億元資金部分將投向農(nóng)田水利建設(shè)、節(jié)水器材采購等領(lǐng)域，因而二級(jí)市場(chǎng)相關(guān)個(gè)股有所反應(yīng)。從目前來看，市場(chǎng)上抗旱題材走勢(shì)犀利的龍頭股利歐股份，主要是涉及水利灌溉設(shè)備。從基本面看，利歐股份是中國最大微型小型水泵制造商和出口商，自然成為市場(chǎng)資金追捧的焦點(diǎn)。還有如滴灌設(shè)備商新疆天業(yè)出現(xiàn)連續(xù)漲停、保水劑的生產(chǎn)商之一昌九生化等，主力以漲停方式凸顯出其對(duì)短期熱點(diǎn)的鐘愛。另外，與水務(wù)等業(yè)務(wù)相關(guān)的，如洪城水業(yè)，首創(chuàng)股份、南海發(fā)展、城投控股等也表現(xiàn)不俗，抗旱設(shè)備受益股已經(jīng)基本形成規(guī)模，其漲勢(shì)也有望持續(xù)。

另外，旱情也引起相關(guān)農(nóng)產(chǎn)品的減產(chǎn)。如本次災(zāi)害中，云南全省甘蔗受災(zāi)面積340萬畝，損失甘蔗350萬噸，產(chǎn)量大幅減少；廣西糖企提前收榨，糖產(chǎn)量下降。周一早上鄭州商品交易所白糖期貨低開,但隨即有力拉升,顯示干旱減產(chǎn)因素繼續(xù)主導(dǎo)當(dāng)前市場(chǎng)走向，貴糖股份、華資實(shí)業(yè)、南寧糖業(yè)等紛紛走高。整體來看，此次由于旱情減產(chǎn)有望使糖價(jià)保持堅(jiān)挺，以南寧糖業(yè)為代表的制糖類企業(yè)將從中受益。

最后，旱情緩解之后，關(guān)于災(zāi)后建設(shè)需要的抗旱農(nóng)作物、災(zāi)后補(bǔ)種的“搶季”種子等受益公司也將成為后市主力進(jìn)一步挖掘抗旱題材的范疇。同時(shí)，災(zāi)后初加工品價(jià)格都會(huì)上揚(yáng)，受影響最大的主要是小麥，價(jià)格可能會(huì)上漲；其他農(nóng)作物盡管沒有受直接影響，但是也可能受期貨市場(chǎng)影響而價(jià)格波動(dòng)加大。投資者可重點(diǎn)關(guān)注亞盛集團(tuán)，玉米種子龍頭登海種業(yè)、敦煌種業(yè)、萬向德農(nóng)；另外，抗旱化肥、抗旱生物制劑的需求量增多，投資者可關(guān)注魯北化工、魯西化工等個(gè)股。

不過，值得注意的是，近年來國家對(duì)于旱情處理及時(shí)，旱情的出現(xiàn)對(duì)于上市公司的利潤增長影響并不明顯，抗旱題材也是由于目前市場(chǎng)股指處于震蕩中，主力資金借消息面影響，拉升短期熱點(diǎn)，投資者不宜過分追高個(gè)股，以防患短期熱點(diǎn)回落的風(fēng)險(xiǎn)。

金證顧問 易凱