李莉揚

華商、農(nóng)銀匯理和上投摩根基金管理有限公司整體表現(xiàn)也比較突出,規(guī)模排名上升較快,都上升了7個名次

上半年A股市場慘淡收官,截至6月30日上證綜合指數(shù)下跌26.82%,股票基金凈值出現(xiàn)普遍虧損,大面積遭遇寒流。

理財周報研究數(shù)據(jù)顯示,二季度末,60家基金公司的總資產(chǎn)凈值為2.11萬億元,比2009年減少了5617億元。

不過,股票方向基金的份額規(guī)模不減反增,扭轉了自2008年年初以來的持續(xù)凈流出的局面。

據(jù)銀河證券基金研究中心統(tǒng)計,上半年股票方向基金規(guī)模從19958.30億份增加到20980.17億份,增加了1021.87億份。其中,上半年新發(fā)基金增加了939.54億份,存量部分份額增加了82.33億份。

18家基金公司資產(chǎn)規(guī)模排名上升,5家公司排名上升5位

截至6月30日,前10大基金公司管理了10556.30億元的基金資產(chǎn),占全部基金公司的49.65%,去年年底為49.74%。

WIND資訊數(shù)據(jù)顯示,二季度末,在60家基金公司中,其中總資產(chǎn)凈值排名前10位的基金公司分別為華夏、易方達、嘉實、博時、南方、廣發(fā)、大成、華安、銀華、交銀施羅德基金管理有限公司。其中總華夏基金管理有限公司的總資產(chǎn)凈值為2163.78億元,在全部基金公司中排名第一位, 該公司也是目前唯一一家總資產(chǎn)規(guī)模在2000億元以上的基金公司。

根據(jù)WIND資訊近日公布的排名,2010年度上半年各家基金公司規(guī)模排名塵埃落定。摩根士丹利華鑫、民生加銀、華商、上投摩根和農(nóng)銀匯理5家基金公司規(guī)模排名飆升5個或5個名次以上,較去年底,摩根士丹利華民生加銀兩家資產(chǎn)規(guī)模上升率均超過100%?；鸸疽?guī)模排名前八的座次沒有發(fā)生變化,去年底第十名的銀華基金公司上升至第九名。

從WIND資訊近日公布的排名還可看到,2010年度上半年僅有18家公司的資產(chǎn)規(guī)模排名呈上升狀態(tài)。除了上述提到的6家之外,另外12家分別是匯添富、鵬華、景順長城、興業(yè)全球、海富通、長城、招商、中銀、銀河、國聯(lián)安、匯豐晉信、東吳基金管理有限公司。

另外,WIND資訊顯示,截至6月底60家基金公司資產(chǎn)規(guī)模合計為2.11萬億元,與去年年底相比,資產(chǎn)規(guī)模減少了5617億元,其中,43家基金公司的規(guī)模排名發(fā)生了變化,17家基金公司的規(guī)模排名未變。

摩根士丹利華鑫規(guī)模增長194.12%,排名上升15位

摩根士丹利華鑫基金管理有限公司是今年上半年規(guī)模增長最快,也是規(guī)模名次提升最大的基金公司。

如果從總資產(chǎn)凈值的增長率來看,摩根士丹利華鑫無疑是今年上半年最炙手可熱的基金公司。短短半年時間,該基金公司總資產(chǎn)凈值增加了62.27億元,增長率為194.12%,“身家”從2009年底的32.59億元一舉攀升到94.86億元。同時,該基金公司總資產(chǎn)凈值的排名也有較大程度的提升,從去年年底的第58名上升到三季度末的第43名,取得了15位的上升名次,在60家基金公司中是名次上升最高的基金公司。

根據(jù)WIND資訊顯示,截止到2009年第四季度,摩根士丹利華鑫的總資產(chǎn)僅為32.59億元,短短的三個月后,即2010年第一季度結束時,其總資產(chǎn)旋即增長了66.49%,達到了54.26億元。然而,摩根士丹利華鑫的坐著火箭”般的增長速度并沒有停下來,在2010年上半年結束時,其總資產(chǎn)達到了95億元,與一季度相比取得了75.08%的增長速度。

回顧摩根士丹利華鑫主題上半年表現(xiàn),可以說該基金自一季度就表現(xiàn)出眾,并相對A股指數(shù)走出了“獨立行情”。另外,值得一提的是,摩根士丹利華鑫基金公司旗下的偏股型基金也表現(xiàn)不俗,今年上半年平均收益率為-5.77%,屬于中小型基金。

業(yè)內(nèi)專家分析,摩根士丹利華鑫今年上半年主要是通過業(yè)績帶動基金公司規(guī)模增長,其中,大摩領先優(yōu)勢股票基金上半年名列偏股基金前十名。

但是,對于第一季度業(yè)績,摩根士丹利華鑫方面似乎并不滿意,認為沒有達到預期目標,在2010年一季度報告中大摩表示,基于通脹預期的判斷,該基金年初時增加了煤炭等資源類行業(yè)的配置,由于受到資源稅等負面因素的影響,一季度中相關行業(yè)的表現(xiàn)難如人意,是影響其業(yè)績的重要因素。

談到未來一段時間關注的重點和投資策略時,摩根士丹利華鑫方面表示,將持續(xù)關注低碳經(jīng)濟。

在大摩看來,加大力度促進節(jié)能減排、發(fā)展清潔能源、合同能源管理、新能源汽車是產(chǎn)業(yè)結構調整的重中之重,相關產(chǎn)業(yè)的發(fā)展空間巨大,投資相關行業(yè)及上市公司將會獲得豐厚的回報,將會持續(xù)關注。

其次,隨著融資融券和股指期貨業(yè)務的開展,以金融、煤炭為主的權重類個股在未來一段時間將會獲得市場的關注,估值水平也會得以回歸,將密切關注風格轉換的進程。通脹預期和人民幣升值也是其下一階段關注的重點。此外,隨著上海世博會和廣州亞運會的臨近,相關主題類投資也會受到市場的青睞,大摩表示也將適時適量把握階段性投資機會。

投資策略上,摩根士丹利華鑫方面表示將繼續(xù)挖掘具有持續(xù)成長能力和估值優(yōu)勢的上市公司,自下而上精選個股,盡可能把握市場波動帶來的投資機會。同時,一直看好基礎行業(yè)的穩(wěn)定增長趨勢,對于精選出來的個股將堅持中長期持有的策略。