從近期盤面表現(xiàn)來(lái)看，隨著人民幣升值和通脹預(yù)期的持續(xù)發(fā)酵使相關(guān)的煤炭、黃金、有色金屬等資源板塊的快速上揚(yáng)，市場(chǎng)追漲熱情已有所降溫，新興產(chǎn)業(yè)股則表現(xiàn)出色，有望接過(guò)領(lǐng)漲大旗。

熱點(diǎn)輪動(dòng)再次出現(xiàn)

值得注意的是，在人民幣兌美元匯率連創(chuàng)新高的同時(shí)，管理層強(qiáng)調(diào)匯改和匯率彈性增加不等于升值;而美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)副主席珍妮特·耶倫11日警告，過(guò)度寬松的貨幣政策存在風(fēng)險(xiǎn)。從上述表態(tài)來(lái)看，美聯(lián)儲(chǔ)在擴(kuò)大寬松貨幣政策選擇上的謹(jǐn)慎態(tài)度已顯而易見(jiàn)，美聯(lián)儲(chǔ)最終暫緩甚至放棄“擴(kuò)大寬措施的可能性也正在加大。資料顯示，美聯(lián)儲(chǔ)自2008年12月以來(lái)就一直將基準(zhǔn)利率維持在0~0.25%的歷史低位，并采取定量寬松貨幣政策不斷向市場(chǎng)注入流動(dòng)性。

量化寬松政策如果得以暫緩或最終放棄，將有利于弱化通脹預(yù)期。近期市場(chǎng)熱衷炒作的資源板塊將面臨短線調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)，從而加速短期市場(chǎng)熱點(diǎn)的輪動(dòng)。

從盤面熱點(diǎn)表現(xiàn)來(lái)看，銀行、地產(chǎn)、水泥以及新興產(chǎn)業(yè)類個(gè)股已開(kāi)始走強(qiáng)，熱點(diǎn)能否成功切換值得密切關(guān)注。

新興產(chǎn)業(yè)再遇良機(jī)

需要提醒的是，十七屆五中全會(huì)將于10月15日至18日在北京召開(kāi)，會(huì)議將審議《中共中央關(guān)于制定國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十二個(gè)五年規(guī)劃的建議》。

據(jù)有關(guān)專家透露，大力培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，將被明確為“十二五”規(guī)劃編制的重點(diǎn)之一，相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方向、戰(zhàn)略重點(diǎn)和重大舉措也將隨之確定。其中，在資金投入方面，為了帶動(dòng)科技型企業(yè)的創(chuàng)新積極性，政府投入將在“十二五”期間加碼。

目前，在科技領(lǐng)域，全國(guó)的研發(fā)投入約占GDP的1.5%;今后5年，這一比例將擴(kuò)大到2%~2.5%;數(shù)據(jù)顯示，2009年中國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值為335353億元，如果今后每年的經(jīng)濟(jì)增速維持在8%，“十二五”期間科研投入將達(dá)到45892億元，超過(guò)2008年4萬(wàn)億的投資規(guī)模。可以預(yù)期的是，在產(chǎn)業(yè)政策扶持和巨額資金支持，戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)將面臨快速發(fā)展機(jī)會(huì)。

從昨日的表現(xiàn)來(lái)看，核電板塊的中核科技、沃爾核材、上海電氣、中國(guó)一重、二重重裝、自儀股份等受到市場(chǎng)追捧。

面臨補(bǔ)漲重點(diǎn)布局

據(jù)透露，在“十二五”電力行業(yè)規(guī)劃中，將強(qiáng)調(diào)對(duì)水電、核電、風(fēng)電和太陽(yáng)能發(fā)電等清潔能源進(jìn)行大規(guī)模投資，火電將大舉讓路，裝機(jī)量退居70%以下，清潔能源裝機(jī)將超過(guò)30%。資料顯示，我國(guó)已在16個(gè)省市中初選核電廠址51個(gè)，機(jī)組244臺(tái)，裝機(jī)規(guī)模2.7億千瓦，其中沿海1.5億千瓦，內(nèi)陸1.2億千瓦。按目前核電建設(shè)進(jìn)度，2015年可達(dá)到4000萬(wàn)千瓦。2020年核電裝機(jī)要達(dá)到7000萬(wàn)千瓦，“十二五”期間需開(kāi)工3000萬(wàn)千瓦。也就是說(shuō)，到4十二五”末期，核電機(jī)組將在現(xiàn)在不到1000萬(wàn)千瓦的基礎(chǔ)上增長(zhǎng)3倍。而截至2010年6月底，我國(guó)在建核電機(jī)組23臺(tái)、總裝機(jī)2540萬(wàn)千瓦，占世界的40%，已經(jīng)成為全球核電在建規(guī)模最大的國(guó)家。核電的大規(guī)模建設(shè)將給相關(guān)的設(shè)備制造、配件以及材料等相關(guān)企業(yè)帶來(lái)巨大的發(fā)展空間。

除了包括核電、光伏發(fā)電、風(fēng)電等新能源產(chǎn)業(yè)之外，新材料、節(jié)能環(huán)保、高鐵產(chǎn)業(yè)、生物技術(shù)、新能源產(chǎn)業(yè)之外汽車、信息產(chǎn)業(yè)以及高端裝備制造等新興產(chǎn)業(yè)也面臨輪漲或補(bǔ)漲潛力;其中政策扶持強(qiáng)度大、產(chǎn)業(yè)化前景廣闊及加速產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用的如新能源電動(dòng)汽車及相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈、物聯(lián)網(wǎng)、節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)等值得重點(diǎn)布局。(據(jù)《信息時(shí)報(bào)》)