每經(jīng)記者李靜瑕發(fā)自北京

“目前，渤海銀行私人銀行業(yè)務(wù)的基本框架已經(jīng)搭建完畢，在財(cái)富中心下面已經(jīng)開設(shè)了私人銀行業(yè)務(wù)?！碑?dāng)記者問及渤海銀行的私人銀行發(fā)展?fàn)顩r，渤海銀行北京分行首席理財(cái)師姜龍軍顯得有些興奮。

當(dāng)下，全球貨幣戰(zhàn)爭一觸即發(fā)，這無疑會(huì)讓私人銀行相關(guān)業(yè)務(wù)受到?jīng)_擊。據(jù)記者的調(diào)查，在私人銀行理財(cái)產(chǎn)品中，外幣理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行較為冷清。同時(shí)，私人銀行投資參與QDII的，投資債券市場的收益較為穩(wěn)定，而投資股市的收益表現(xiàn)則不一。

定制化理財(cái)私人銀行獲高端客戶青睞

據(jù)工商銀行最新公布的消息，工商銀行私人銀行客戶專享產(chǎn)品——“精-贏”系列之證券投資系列2010年第2期理財(cái)資產(chǎn)自9月以來，單位凈值震蕩下降，最新凈值為0.9942。該系列第1、425期的凈值均保持在0.93～0.9942。

根據(jù)工行披露的相關(guān)信息，上述系列產(chǎn)品2009年第1期產(chǎn)品為無固定期限非保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品。在2009年分別以股票投資與債券投資為主，投資股票占比為48.0539%，投資債券占比45.4553%。其中股票以中鼎股份和五糧液為主，債券為08海航債與09南鋼債為主。

業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，由于股市在上半年震蕩，導(dǎo)致上述工行私人理財(cái)產(chǎn)品凈值有所下降?！皟糁档墓?，并不能夠說明到期實(shí)際收益率，凈值降低是一個(gè)比較正常的事情?！苯堒妼Υ朔治稣J(rèn)為。

對此，一位銀行人員分析認(rèn)為，今年的股市震蕩較為厲害，債券投資收益會(huì)相對穩(wěn)定。

對于工商銀行這種私人銀行客戶專享的投資產(chǎn)品，姜龍軍表示，“私人銀行之所以能夠吸引高端客戶，主要還是銀行能夠?yàn)檫@些客戶提供定制化的理財(cái)投資。

他分析認(rèn)為，私人銀行的投資產(chǎn)品主要還是以實(shí)現(xiàn)客戶資金保值增值為目標(biāo)，高收益只是其中一個(gè)方面。但是與外資銀行的私人銀行業(yè)務(wù)相比，中國的私人銀行在定制化產(chǎn)品方面還難以與之媲美，不過這不妨礙定制化產(chǎn)品對高端客戶的吸引。

匯市動(dòng)蕩私人銀行理財(cái)新策略

“自古逢秋悲寂寥，我言秋日勝春朝?！痹谀彻煞葜沏y行私人銀行《2010年下半年暨三季度市場展望》報(bào)告的開頭，便引用了劉禹錫《秋詞》中的一句詞。

“我們私人銀行提供的服務(wù)，除了全球暢行的機(jī)場禮遇，也會(huì)涉及到客戶的現(xiàn)金管理以及投資理財(cái)。我們有一些不定期的投資產(chǎn)品，主要投資于比較保守的國債等。但是外幣理財(cái)產(chǎn)品目前相對來說發(fā)行較少，主要是由于匯率變動(dòng)的沖擊?！蹦炒笮凸煞葜沏y行私人銀行相關(guān)人員表示。

據(jù)介紹，上述銀行的外幣理財(cái)產(chǎn)品中，一款澳元14天的短期理財(cái)產(chǎn)品，年化收益為4%，而一款美元80天的理財(cái)產(chǎn)品年化收益僅僅為1.05%?！敖诎脑憩F(xiàn)得還不錯(cuò)。同時(shí)，受美元貶值影響，如果投資美元后換回人民幣有可能難以保證收入?！鄙鲜鋈藛T表示。

據(jù)記者了解，上述大型股份制銀行私人銀行的投資產(chǎn)品主要以貨幣市場類產(chǎn)品、固定收益類產(chǎn)品、權(quán)益類產(chǎn)品以及其他比如外匯、私募股權(quán)等方面的投資為主。

工商銀行內(nèi)部人員也對記者表示，私人銀行海外投資主要會(huì)通過QDII進(jìn)行投資?！巴ㄟ^QDII進(jìn)投資債券市場的收益相對穩(wěn)定，而投資股市的產(chǎn)品收益表現(xiàn)不一。

在上述招商銀行私人銀行的報(bào)告中，今年下半年對美元的展望為中性，對美元英鎊的投資由第三季度的審慎樂觀修改為樂觀，對人民幣則一直保持審慎樂觀的態(tài)度。