《證券投資基金銷售管理辦法》修改說明

一、修改背景

《證券投資基金銷售管理辦法》(證監(jiān)會第72號令，下稱《銷售辦法》)自2011年10月發(fā)布實施以來，為推動基金銷售機構多元化、專業(yè)化發(fā)展發(fā)揮了積極作用。截止目前，基金銷售機構涵蓋了商業(yè)銀行、證券公司、證券投資咨詢機構和獨立銷售機構等四類型機構，已有190家機構獲得基金銷售業(yè)務資格。《銷售辦法》實施以來，證券投資咨詢機構參與基金銷售業(yè)務的數(shù)量從原先的1家增加到了6家，獨立基金銷售機構則從無發(fā)展到了現(xiàn)在的19家。新的基金銷售機構類型的出現(xiàn)，帶來了新的基金銷售業(yè)務模式和理念，促進了基金銷售機構間的差異化競爭，為行業(yè)的發(fā)展增添了活力。

然而，在實踐中我們發(fā)現(xiàn)，隨著基金行業(yè)的不斷創(chuàng)新發(fā)展，原《銷售辦法》中的部分規(guī)定與新形勢不相適應，需要及時調(diào)整。比如，基金銷售機構類型需要進一步擴展，以滿足不同類型投資者的理財需求和機構發(fā)展需要；在監(jiān)管法律法規(guī)體系愈趨完善、監(jiān)管手段愈趨豐富的情況下，可以對基金銷售機構準入環(huán)節(jié)的誠信合規(guī)要求進行調(diào)整，以促使更多具有專業(yè)理財產(chǎn)品銷售和客戶服務能力的機構進入基金銷售領域；有一部分基金銷售機構的分支機構通過多年的業(yè)務積累，從內(nèi)部管控、人員配備等方面均具備獨立開展基金銷售的能力，但是受限于基金管理人只能與基金銷售機構總部簽訂銷售協(xié)議的規(guī)定限制，無法其貼近市場的優(yōu)勢以更好的為投資人服務。與此同時，新發(fā)證券投資基金法》的頒布實施、基金代銷業(yè)務資格核準行政許可下放至證監(jiān)會派出機構實施等，也對《銷售辦法》的修改提出了要求。

二、修改思路

鑒于上述情況，我們考慮對《銷售辦法》作出了進一步修改完善，以滿足和適應行業(yè)發(fā)展需要，主要內(nèi)容有：

(一)將《銷售辦法》明確為對公開募集基金銷售業(yè)務的管理規(guī)范。

(二)對基金銷售業(yè)務資格申請實行注冊制，同時將基金銷售業(yè)務資格注冊、基金銷售機構持續(xù)動態(tài)監(jiān)管等事項的實施主體調(diào)整為中國證監(jiān)會派出機構。不再要求基金銷售機構向中國證監(jiān)會派出機構報備分支機構(網(wǎng)點)信息。

(三)擴大基金銷售機構類型，推進期貨公司、保險機構等參與基金銷售業(yè)務，就其參與基金銷售業(yè)務的準入條件和監(jiān)管要求進行明確。

(四)對各類基金銷售機構具有符合資質(zhì)要求人員的數(shù)量進行明確，國有銀行、股份制商業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行、證券公司以及保險公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于30人，城商行、農(nóng)商行以及期貨公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于20人，獨立銷售機構、證券投資咨詢機構、保險經(jīng)紀公司以及保險代理公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于10人；此外，各基金銷售機構還需滿足開展基金銷售業(yè)務的網(wǎng)點應有一名以上人員具備基金銷售業(yè)務資質(zhì)的要求。

(五)對基金銷售業(yè)務資格申請機構因受到行政處罰而被限制申請資格的判斷標準進行調(diào)整，將其所受行政處罰區(qū)分為“重大處罰”和“一般處罰”，對限制申請基金銷售業(yè)務資格的范圍限定于“重大處罰”和具體執(zhí)行中，對基金銷售業(yè)務資格申請機構所受行政處罰的“重大處罰”與“一般處罰”區(qū)分標準和實施程序為：首先依據(jù)做出處罰部門區(qū)分標準來執(zhí)行；其次，若做出處罰部門無明確標準對其性質(zhì)進行區(qū)分的，由申請主體提請相關部門作出書面說明；最后，若做出處罰部門既無明確標準又不做出書面說明的，則可由律師依據(jù)相關法律原則出具法律意見，就申請主體所受處罰是否屬于“重大處罰”做出判斷說明。

(六)將證券公司、期貨公司沒有挪用客戶資產(chǎn)/保證金等損害客戶利益的行為的時間要求由原先的2年提高到3年。

(七)取消對獨立銷售機構及其分支機構名稱、組織機構等方面的限制要求，以適應其拓展業(yè)務范圍參與其他金融產(chǎn)品銷售的需求。

(八)取消只有基金銷售機構總部方可與基金管理人簽訂銷售協(xié)議的限制，支持符合條件的基金銷售機構分支機構與基金管理人簽訂銷售協(xié)議并辦理基金的銷售業(yè)務。

(九)取消基金銷售人員未經(jīng)基金銷售機構聘任不得從事基金銷售活動的要求，為下一步保險機構經(jīng)紀人參與基金銷售業(yè)務預留政策空間。

(十)進一步加強對基金銷售機構、基金銷售支付結算機構等在業(yè)務開展過程違法違規(guī)行為的處罰力度。