調(diào)查組曝光查案細(xì)節(jié)：調(diào)查員和萬福生科曾劍拔弩張

今年前四個(gè)月立案調(diào)查的、涉及信息披露和欺詐上市的案件基本接近去年全年水平

-本報(bào)記者 朱寶琛

炒股時(shí)間并不長(zhǎng)的李小磊(化名)，曾買過萬福生科的股票，但他壓根兒就沒想到，自己買這只股票虧損的錢，居然能有機(jī)會(huì)通過平安證券成立的“萬福生科虛假陳述事件投資者利益補(bǔ)償專項(xiàng)基金”得到補(bǔ)償。

5月10日，中國證監(jiān)會(huì)通報(bào)了萬福生科涉嫌欺詐發(fā)行及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)違法違規(guī)案，對(duì)萬福生科、中介機(jī)構(gòu)以及相關(guān)人員開出了嚴(yán)厲的罰單；同一天，平安證券召開新聞發(fā)布會(huì)，正式發(fā)起設(shè)立“萬福生科虛假陳述事件投資者利益補(bǔ)償專項(xiàng)基金”，基金規(guī)模為3億元人民幣，這筆專項(xiàng)基金將用于補(bǔ)償因萬福生科造假遭受損失的公眾投資者。

從嚴(yán)從快打擊

“對(duì)于像萬福生科這樣欺詐發(fā)行行為的打擊，肖鋼主席提出來要‘從嚴(yán)從快’?！敝袊C監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人日前透露。

業(yè)界認(rèn)為，自五四青年節(jié)肖鋼對(duì)證券期貨監(jiān)管系統(tǒng)青年的寄語之后，日前，他又對(duì)上市公司的欺詐發(fā)行發(fā)聲，意味著這位新主席的第一槍直指上市公司欺詐發(fā)行，可以預(yù)料的是，今后監(jiān)管層在這方面的打擊將會(huì)更加嚴(yán)厲。

“對(duì)萬福生科的處罰，可以說是新主席肖鋼的第一次‘嚴(yán)打’，也可以據(jù)此權(quán)衡肖主席的鐵腕會(huì)有多‘鐵’?！币毁Y深市場(chǎng)人士表示，此次違法違規(guī)案件的認(rèn)定，將成為業(yè)界揣度新任證監(jiān)會(huì)主席肖鋼執(zhí)法力度的標(biāo)尺。

此前，肖鋼曾兩度重申“要保持政策的連續(xù)性和穩(wěn)定性”。而決不估息資本市場(chǎng)違法犯罪、加大違法違規(guī)的懲處力度是前任證監(jiān)會(huì)主席郭樹清任期內(nèi)留給市場(chǎng)最深刻的印象之一。

“從嚴(yán)從快”，事實(shí)上，對(duì)萬福生科欺詐發(fā)行的查處，證監(jiān)會(huì)也確實(shí)是做到了這一點(diǎn)。

“我們集合了稽查總隊(duì)的全部會(huì)計(jì)師力量，對(duì)該案進(jìn)行細(xì)致調(diào)查，這也是該案能夠在三個(gè)多月時(shí)間拿下的原因。也就是說我們?nèi)傟?duì)的會(huì)計(jì)師集合起來打了一個(gè)殲滅戰(zhàn)，而且打得很漂亮?！痹撠?fù)責(zé)人說。

這是快的體現(xiàn)。至于嚴(yán)，則體現(xiàn)在對(duì)各類涉案主體的處罰上。

“對(duì)萬福生科違法案件的查處，我們堅(jiān)持嚴(yán)格執(zhí)法，嚴(yán)肅追責(zé)。針對(duì)此案違法事實(shí)，嚴(yán)格運(yùn)用相關(guān)罰則，擬對(duì)保薦機(jī)構(gòu)處以暫停保薦業(yè)務(wù)資格和‘沒一罰二’的行政處罰措施。”證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人在5月10日舉行的新聞通氣會(huì)上如是說。

作為萬福生科的保薦機(jī)構(gòu)，平安證券此次受到的處罰，堪稱史上最重罰單，并創(chuàng)造了多項(xiàng)“第一”：第一次對(duì)保薦機(jī)構(gòu)單獨(dú)立案；第一次對(duì)保薦機(jī)構(gòu)在保薦業(yè)務(wù)過程中的違法違規(guī)行為實(shí)施暫停保薦業(yè)務(wù)資格；第一次連帶處罰，擴(kuò)大了處罰范圍，不僅對(duì)保薦業(yè)務(wù)簽字代表人進(jìn)行處罰，還對(duì)整個(gè)公司的保薦業(yè)務(wù)和項(xiàng)目協(xié)辦人都進(jìn)行了處罰。

萬福生科的案子，現(xiàn)在看來調(diào)查頗為順利。但上述負(fù)責(zé)人說起當(dāng)時(shí)所面臨的困難時(shí)，感慨萬千。

“稽查總隊(duì)進(jìn)場(chǎng)調(diào)查頭幾天，每天搞到凌晨?jī)扇c(diǎn)，沒怎么睡覺。為了這個(gè)案子，我們的調(diào)查組長(zhǎng)都住院了。”該負(fù)責(zé)人說，“甚至，為了賬本，我們的調(diào)查人員和萬福生科曾沖突到劍拔弩張的地步。

“當(dāng)時(shí)，我們都有點(diǎn)擔(dān)心總隊(duì)調(diào)查人員的安全?！痹撠?fù)責(zé)人說，后來，通過協(xié)調(diào)湖南省政府和當(dāng)?shù)毓膊拍孟铝速~本。

記者了解到，今年證監(jiān)會(huì)把上市公司違規(guī)披露、欺詐上市作為執(zhí)法重點(diǎn)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，今年相關(guān)的案件上升比較快，包括正在IPO核查中的項(xiàng)目。

記者同時(shí)了解到，目前證監(jiān)會(huì)還在查處多起案件，涉案的公司包括天能科技、新大地、河南天豐。證監(jiān)會(huì)也表態(tài)，將會(huì)及時(shí)向公眾披露進(jìn)展。

據(jù)介紹，河南天豐是在此輪IPO財(cái)務(wù)核查過程，進(jìn)入到抽查階段后被查處的。

“在檢查進(jìn)程的第三天，我們就發(fā)現(xiàn)其存在隱匿會(huì)計(jì)憑證的行為。”證監(jiān)會(huì)相關(guān)部門負(fù)責(zé)人介紹。但是，對(duì)這起案件的查處，辦案人員也是費(fèi)盡周折。

“調(diào)查小組在相關(guān)部門的協(xié)調(diào)下，做了大量的工作，公司迫于壓力拿出了相關(guān)會(huì)計(jì)憑證，從而使調(diào)查得以繼續(xù)推進(jìn)?！鄙鲜鲐?fù)責(zé)人說。

四方面推進(jìn)打假

“欺詐發(fā)行、財(cái)務(wù)造假等行為嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益，破壞資本市場(chǎng)公信力，是資本市場(chǎng)的毒瘤。中國證監(jiān)會(huì)將繼續(xù)深化以信息披露為中心的新股發(fā)行體制改革，切實(shí)推動(dòng)各方歸位盡責(zé)，尤其是要重點(diǎn)加大對(duì)欺詐發(fā)行、財(cái)務(wù)造假等虛假披露等違規(guī)失職行為的懲處力度?！弊C監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人表示。

對(duì)此，證監(jiān)會(huì)提出要從四方面來推進(jìn)：一是從申報(bào)時(shí)點(diǎn)起，發(fā)行人及中介機(jī)構(gòu)即要承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任。在申報(bào)至上市各個(gè)環(huán)節(jié)，如發(fā)現(xiàn)重要違法違規(guī)線索的，立即啟動(dòng)第三方核查、移交稽查部門查處等相關(guān)措施，發(fā)現(xiàn)一起，查處一起。二是加強(qiáng)對(duì)中介機(jī)構(gòu)保薦、承銷以及會(huì)計(jì)師、律師相關(guān)中介機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)行為的監(jiān)督檢查，發(fā)現(xiàn)盡職調(diào)查不到位、信息披露不合規(guī)、財(cái)務(wù)造假等行為的，將按規(guī)定及時(shí)、從重處罰。對(duì)于責(zé)任人，一旦認(rèn)定有責(zé)，不論其身份和工作是否變動(dòng)，均不能免除其應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任。三是將修訂完善現(xiàn)有規(guī)則，進(jìn)一步明確發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師、律師及相關(guān)市場(chǎng)參與主體的責(zé)任，細(xì)化追責(zé)機(jī)制和違規(guī)處罰條款。同時(shí)督促自律機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對(duì)違規(guī)行為的自律處分。四是在行政追責(zé)與處罰的同時(shí)，積極推動(dòng)民事賠償機(jī)制的落實(shí)。

“這些年，證監(jiān)會(huì)加大了對(duì)欺詐上市打擊力度。證監(jiān)會(huì)更希望把問題預(yù)防在萌芽階段，所以加大了對(duì)IPO材料申報(bào)階段的造假行為的打擊力度?！弊C監(jiān)會(huì)稽查局有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，在審核階段，一旦發(fā)現(xiàn)有立案線索，有違法違規(guī)情況，可以立案的證監(jiān)會(huì)將堅(jiān)決立案。對(duì)已經(jīng)上市的，發(fā)現(xiàn)違法違規(guī)行為的，證監(jiān)會(huì)也會(huì)抓緊立案。

銀泰證券資深投資顧問鄭虹向記者表示，監(jiān)管層嚴(yán)厲打擊IPO財(cái)務(wù)造假，嚴(yán)打欺詐上市，并將審核的重心指向了在審企業(yè)的財(cái)務(wù)真實(shí)性，其目的就是擠出財(cái)務(wù)水分，充分披露在審企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。

“市場(chǎng)可以感覺到證監(jiān)會(huì)稽查工作重點(diǎn)的變化，即加大對(duì)欺詐上市的打擊力度?！弊C監(jiān)會(huì)稽查局有關(guān)負(fù)責(zé)人表示。對(duì)此，他用數(shù)據(jù)進(jìn)行了有力的說明：去年，證監(jiān)會(huì)執(zhí)法256起，是歷年來最多的一年；今年1至4月份，證監(jiān)會(huì)新增調(diào)查案件113起，比去年同期增加40%，同時(shí)，證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查的、涉及信息披露和欺詐上市的案件共18件，基本接近去年全年20件的水平。

沈陽師范大學(xué)國際商學(xué)院教授田文斌認(rèn)為，證監(jiān)會(huì)層面已經(jīng)針對(duì)平安證券和萬福生科事件作出處罰，但是后續(xù)的工作應(yīng)該跟上，加強(qiáng)聯(lián)合執(zhí)法的力度來打擊證券市場(chǎng)的各種犯罪行為?！斑@次的處罰力度無疑不小，產(chǎn)生的警示作用也比以前明顯很多?！?