周三晚間，貴人鳥（603555.SH）發(fā)布公告稱，公司股票將于2014年1月24日在上海證券交易所（財苑）上市。公司首次公開發(fā)行股份8900萬股，發(fā)行價格10.6元/股，對應(yīng)市盈率12.89倍，募集資金總額9.434億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后募集資金凈額為8.82億元。

公告顯示，貴人鳥本次發(fā)行募集資金擬投向全國戰(zhàn)略店建設(shè)項目、鞋生產(chǎn)基地（惠南）建設(shè)項目、設(shè)計研發(fā)中心建設(shè)項目和信息化系統(tǒng)建設(shè)項目，總投資8.82億元。

公告還顯示，根據(jù)統(tǒng)計，2009年至2012年，對于在滬市新股上市首日買入金額在10萬元以下的中小投資者，在新股上市后的第六個交易日出現(xiàn)虧損的賬戶數(shù)量占比超過50%。公司提醒投資者應(yīng)充分了解股票市場風(fēng)險及公司披露的風(fēng)險因素，在新股上市初期切忌盲目跟風(fēng)“炒新”，應(yīng)當(dāng)審慎決策、理性投資。

貴人鳥(603555)

【基本信息】

股票代碼603555股票簡稱貴人鳥

申購代碼732555上市地點上海證券交易所

發(fā)行價格(元/股)10.6發(fā)行市盈率12.89

市盈率參考行業(yè)紡織服裝、服飾業(yè)(C18)參考行業(yè)市盈率(2014-01-10)17.11

發(fā)行面值(元)1.00實際募集資金總額(億元)9.43

網(wǎng)上發(fā)行日期2014-01-15 周三網(wǎng)下配售日期2014-01-15 周三

網(wǎng)上發(fā)行數(shù)量(股)44,500,000網(wǎng)下配售數(shù)量(股)44,500,000

老股轉(zhuǎn)讓數(shù)量(股)回?fù)軘?shù)量(股)17,800,000

申購數(shù)量上限(股)26000總發(fā)行量數(shù)(股)89,000,000

主承銷商瑞銀證券有限責(zé)任公司發(fā)行后每股凈資產(chǎn)(元)3.39

中簽號公布日期2014-01-20 周一上市日期2014-01-24 周五

網(wǎng)上發(fā)行中簽率(%)2.28703467網(wǎng)下配售中簽率(%)13.3313361294188

網(wǎng)上凍結(jié)資金返還日期2014-01-20 周一網(wǎng)下配售認(rèn)購倍數(shù)7.50

初步詢價累計報價股數(shù)(萬股)473940初步詢價累計報價倍數(shù)76.07

網(wǎng)上每中一簽約(萬元)46.3482網(wǎng)下配售凍結(jié)資金(億元)35.38

網(wǎng)上申購凍結(jié)資金(億元)206.25凍結(jié)資金總計(億元)241.63

網(wǎng)上有效申購戶數(shù)(戶)229240網(wǎng)下有效申購戶數(shù)(戶)17

網(wǎng)上有效申購股數(shù)(萬股)194575網(wǎng)下有效申購股數(shù)(萬股)33380

【公司簡介】

公司是中國知名的運(yùn)動鞋服品牌企業(yè)，主要從事貴人鳥品牌運(yùn)動鞋、運(yùn)動服裝的研發(fā)、設(shè)計、生產(chǎn)和銷售，分為“專業(yè)運(yùn)動”和“運(yùn)動休閑”兩大系列。公司產(chǎn)品側(cè)重于運(yùn)動休閑，營銷網(wǎng)絡(luò)重點布局國內(nèi)二、三、四線城市市場，以自主生產(chǎn)和外包生產(chǎn)相結(jié)合、經(jīng)銷商銷售為主的經(jīng)營模式，憑借差異化的品牌定位、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)馁|(zhì)量控制、遍布全國的營銷網(wǎng)絡(luò)，獲得了持續(xù)快速增長。

國泰君安：合理定價區(qū)間為10.65-12.07元

公司此次發(fā)行募集資金8.8 億，原有股本52500 萬股，本次IPO 將發(fā)行不超過10000 萬股。

國泰君安預(yù)計公司2013 年全年凈利潤4.3 億，參照行業(yè)平均水平給予公司2013 年15-17 倍估值，公司市值64.5 億；預(yù)計此次發(fā)行新增股本8300 萬股，預(yù)測公司2013-2015 年的EPS分別為0.71 元、0.70 元、0.85 元。對應(yīng)合理定價區(qū)間為10.65-12.07 元； 建議詢價給予10%折扣， 對應(yīng)區(qū)間為9.59-10.86 元。

招商證券：價格區(qū)間在6.98-10.47元

假設(shè)新股發(fā)行1億股,招商證券預(yù)測貴人鳥2013-2015年攤薄每股收益分別為0.67、0.70、0.73元,同比分別增長-20%、4%和5%。參照H股可比公司和A股品牌公司估值水平、以及公司資質(zhì),招商證券認(rèn)為其二級市場合理估值區(qū)間在10-15倍(14PE),對應(yīng)價格區(qū)間在6.98-10.47元。

長江證券：合理價格區(qū)間為9.84-12.3 元

貴人鳥本次發(fā)行人民幣普通股不超過10000 萬股,占本次發(fā)行后總股本的比例不超過16%,主要用于全國戰(zhàn)略點建設(shè)項目、鞋生產(chǎn)基地(惠南)建設(shè)項目、設(shè)計研發(fā)中心建設(shè)項目、信息化建設(shè)項目和其它與主營業(yè)務(wù)相關(guān)的營運(yùn)資金。

長江證券對公司2013-2015 年攤薄后股本的EPS 預(yù)測為0.71 元、0.82 元和0.94元,按照目前類似公司的估值水平,給予公司2014 年12-15 倍的估值水平,對應(yīng)合理價格區(qū)間為9.84-12.3 元。

上海證券：合理定價區(qū)間為6.7-8.04

初步估計，2013~2015 年公司歸屬于母公司的凈利潤分別為4.17億、3.8億、4.43億，增速分別為-20.87、-9.03%、16.69%。我參照行業(yè)平均水平，給予公司2013 年10-12 倍估值，公司市值41.7-50.04 億。

本次發(fā)行不超過10,000 萬股，且不低于5,834萬股，募集資金凈額88,220.54 萬元。按照發(fā)行后股本(假設(shè)新增發(fā)行10000萬股)計算，上海證券預(yù)測公司2013-2015 年的EPS 分別為0.67 元、 0.61 元、0.71 元。對應(yīng)合理定價區(qū)間為6.7-8.04。